比特制药:频繁的供应商问题或缺乏支持上亿采购的社会责任有隐藏的担忧
《金证研》沪深资本集团蓝舟/资本研究员穆魏/风险控制研究员
近年来，中国医药R&D领域的融资额增长迅速，2018年将大幅增长。预计2020年，资本将更全面地进入医药创新领域，迫使更多传统医药公司加大医药创新领域的布局。对于产品以仿制药为主的成都比特药业有限公司(以下简称“比特药业”)，其R&D创新机制可能面临更高的门槛。
背后，很多特贝特制药的供应商，因为环保问题、社会责任或者缺点，都“踩了雷”，包括三年累计营业额过亿的供应商。此外，这次上市的审计机构在实践中也因问题受到处罚，其“罚款”高达450万元。审计机构能勤恳尽责吗？
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齐鲁制药频频“踩雷”环保问题，三年累计采购额上亿元
医药行业作为一个关系到生命健康的特殊行业，其R&D、生产、销售等环节受到我国相关法律法规和行业规范的严格限制，环境监管标准日益严格。但苦药很多供应商“踩雷”，尴尬。
作为Bite药业的最大供应商，广东郭利药业有限公司(以下简称郭利药业)因环境问题受到处罚，并在飞行检查中被告知危险化学品管理存在缺陷。
招股书显示，2019年，郭利药业从2018年的第五大供应商一跃成为第一大供应商，收购金额从2018年的1613.96万元增至5314.81万元，两年累计收购金额6928.77万元。
根据淄环粉字[2016]5号文件，2016年12月21日，根据监测报告[(河)环境监测(综合)字(2016)120601号]数据，制药总排放口COD浓度为499mg/L(排放标准为90mg/L)，超标4.5倍；锅炉废气烟囱出口二氧化硫浓度78 mg/m(排放标准50 mg/m)，超标0.6倍，紫金县环保局共罚款10.82万元。
根据公开信息，河源市市场监督管理局于2019年9月30日发布的《药品生产安全监管飞行检查通报（2019年第12号）》号文件显示，监管部门在2019年5月28日至29日对郭利制药的飞行检查中发现了4项缺陷项目。2019年8月6日，河源市市场监督管理局进行了复查，郭利医药完成了整改，其危险化学品和易制毒化学品管理基本达到要求。
虽然郭利医药在河源市市场监督管理局复检时符合要求，但在飞行检查中仍有4项缺陷项目被发现的“黑历史”。郭利制药的社会责任是否存在不足？不知道。
需要指出的是，山东齐鲁制药集团有限公司作为2019年比特药业的第二大供应商，有很多环境问题需要解决。
招股书显示，2017年至2019年，齐鲁制药分别是比特药业的第三大、第二大和第二大供应商，从比特药业的采购金额分别为1861.42万元、3723.7万元和4523.57万元，三年累计采购金额为1.01亿元。
此外，根据招股说明书，报告期内，比特药业与齐鲁制药的交易包括齐鲁安特药业有限公司和齐鲁天和惠始制药有限公司(以下简称“天河惠始”)。
据公开信息，2016年5月3日，齐鲁制药股份有限公司控股子公司齐鲁制药股份有限公司(以下简称“齐鲁制药股份有限公司”)因生化d中神经节苷脂技术改造项目被济南市生态环境局责令立即停产，并被罚款15万元
另外，齐鲁制药的另一家子公司齐鲁制药(内蒙古)有限公司(以下简称“内蒙古齐鲁”)并不是“省油的灯”。
根据2020年12号文件，2020年4月17日，内蒙古齐鲁因未执行《呼和浩特市重污染天气应急预案（2019年修订版）》行为规定，违反《大气污染防治法》相关规定，被呼和浩特市生态环境局给予10万元行政处罚。
根据呼和浩特市环保局2018年6月13日发布的《中央环境保护督察“回头看”群众信访举报问题办理信息公开（第一批）》，经呼和浩特市环保局和经济技术开发区管委会核实，内蒙古齐鲁被群众投诉恶臭污染属实。呼和浩特市环保局采取措施限产30%，要求限期整改，罚款20万元。
根据呼和浩特市生态环境局2018年7月10日发布的《2016年8月份环境违法违规处罚情况公示》，2016年7月10日，内蒙古齐鲁因治污设施运行异常被罚款10万元。
此外，齐鲁控股有限公司的子公司天河惠始多次受到环境处罚，并因生产安全事故被处以300万元的“巨额罚款”。
根据(冀)急罚[2019]6-5-001-1号文件，2019年10月9日，天河在第四车间地下室管道改造过程中违章动火，造成重大火灾中毒事故，造成10人死亡，12人受伤，直接经济损失1867万元，济南市应急管理局以01000为依据。
值得注意的是，这并不是齐鲁制药的第一起生产安全事故。根据公开信息，包括上述安全事故，齐鲁制药五年内发生了四起安全事故，令人尴尬。
此外，据公开信息，2016年8月9日，天河惠始因将含有有毒污染物的废水倾倒在没有防渗的土地上，被济南市历城区环保局处以10万元罚款。
很多子公司环境问题多，齐鲁制药内部治理可能欠缺。
据公开信息，2017年11月中旬，工信部、卫计委、环保部、药监局联合发文《安全生产法》，齐鲁药业股份有限公司子公司齐鲁安特(临沂)药业股份有限公司因原材料问题面临环保停产压力。
也就是说，受环保监管更加严格的影响，齐鲁制药的子公司频繁涉足环保问题，包括与比特制药合作的子公司，作为比特制药的重要供应商，对比特制药有什么影响？还不知道。
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常盛制药存多条被执行记录金额逾900万元，采购额三年超6,500万元
2019年比特药业第四大供应商内蒙古长生药业有限公司(以下简称“长生药业”)不仅因环保问题被点名，其经营状况也存在风险。
招股书显示，2017年至2019年，长生药业分别为比特药业第四、第三和第四大供应商，从比特药业的采购金额分别为1605.14万元、2502.64万元和2399.28万元，累计采购金额为6507.06万元。
根据呼和浩特市生态环境局2019年12月2日公布的第六、七批《关于做好京津冀及周边地区医药企业2017-2018年采暖季错峰生产的通知》，存在群众举报的长生药业污染问题。
第六批中，由于生产过程中产生异味，影响了周边居民的正常生活，长胜药业被拓县生态环境分公司责令限期完成升级改造。
第七批中，拓县生态环境科责令长生药业有限公司加强臭气治理，限期完成升级改造，因为在药厂区内可以闻到臭气，这是臭气污染赋予的。
在此之前，长生药业已经被环保部门点名处罚。
根据2016年第50号文件，2016年7月28日，长生药业因排气口烟尘排放超标，违反《自治区第一生态环境保护督察组交办群众举报案件边督边改公开情况一览表》相关规定，被呼和浩特市环保局责令立即整改
根据市场监督管理局的公开信息，2017年7月7日，长生药业因未能在规定期限内公布年度报告而被列入经营异常名单。2017年8月2日，在对年报进行补充和公示后，长生药业被呼和浩特市工商行政管理局从经营异常名单中除名。
根据中国裁判文书网公开信息，仅2019年，长生药业就与4家合伙人发生合同纠纷。虽然有合伙人撤诉，与长生药业达成和解，但长生药业的管理能力应该打上“问号”。
据公开信息，长生药业股份有限公司历史上被执行死刑的记录很多，总金额916.32万元，名誉可能有风险。
由此可见，长胜药业作为三年来Bite药业的重要供应商，不仅是环保问题，也已经被列入业务例外名单。
根据招股说明书，比特制药制定了严格的供应商选择程序，“明确规定供应商资格、合格供应商的准入原则、质量评估标准等。”。
从以上情况可以看出，供应商不断“踩雷”环保问题，发生过重大生产安全事故，被列入业务例外名单，历史上有很多被执行的记录，与此类“问题”供应商合作过，有“严格的供应商选择程序”或被打脸。
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社保缴纳人数比“官宣”多出184人，信息披露现疑云
不仅频繁出现供应商问题，Bite药业社保缴纳人数与官方数据“出入”，其信中更是写满了疑惑。
招股书上说，2019年，比特药业员工3401人，没有劳务派遣。
其中，2019年，比特药业社保缴费人数为3321人，占比97.65%。
根据招股说明书，比特药业合并财务报表的合并范围是在控制的基础上确定的，所有子公司(包括受其控制的个体实体)均纳入合并财务报表。
根据招股说明书，比特制药拥有14家控股子公司。它们是四川仁安药业有限公司(以下简称“仁安药业”)、海南比特药业有限公司(以下简称“海南比特”)、四川宝健堂药业有限公司(以下简称“宝健堂药业”)、四川普瑞特药业有限公司(以下简称“普瑞特药业”)、四川钱璐药业有限公司(以下简称“钱璐药业”)、成都海博瑞药业有限公司(以下简称“海博瑞药业”)、达奇(上海)生物技术有限公司(以下简称“达奇生物四川博思威尔制药有限公司(以下简称“博思威尔”)、四川锦屏制药有限公司(以下简称“锦屏制药”)、南京贝特制药科技有限公司(以下简称“南京贝特”)、成都荣瑞昌制药有限公司(以下简称“荣瑞昌制药”)、四川海瑞特制药有限公司(以下简称“海瑞特制药”)、成都比特生物制药有限公司(以下简称“比特生物制药”)、杭州比特生物医药有限公司(以下简称“杭州比特生物”)。
其中，海瑞特殊医药产业于2019年11月被Puruite药业吸收合并，正在注销过程中；塔奇生物、比特生物制药、杭州比特生物成立于2020年。
但根据市场监督管理局的数据，比特药业母公司社保缴纳人数为1789人；仁安药业社保缴费人数606人；海南省社保缴费人数为196人；保健堂药业社保缴费人数201人；普瑞特药业社保缴费人数为167人；慈安药业社保缴费人数为3人；海博瑞药业社保缴纳人数46人；博斯韦尔社保缴费人数为0；锦屏医疗社保缴费65人；南京市社保缴费人数为6人；号码
另外，达奇生物、比特生物、杭州比特生物都是2020年新成立的子公司，2019年社保缴纳人数没有数据。
根据《大气污染防治法》沪深资本集团的统计，2019年，比特药业母公司及其子公司缴纳社保的员工总数为3137人。
也就是说，招股书披露的社保缴费人数比官方公布的多184人，令人费解。其中，比特药业社保缴费人数中是否存在大量逾期缴费？还是未知。
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审计机构因执业问题而收到450万元“罚单”，“守门人”或难勤勉尽责
审计机构作为资本市场的重要参与者，是保证企业合法经营、规范管理和健康发展的“守门人”。然而，比特制药聘请的会计师事务所在审计工作中多次失职，甚至“吃”了罚款。
根据招股说明书，比特药业聘请的会计师事务所为大华会计师事务所(特殊普通合伙)(以下简称“大华所”)。
根据黑龙江证监局监管办法[2019]034号文件规定，2019年11月5日，大华所及其注册会计师在对哈尔滨哈投投资有限公司财务报表进行审计时，存在“审计程序执行不力”、“审计底稿不完善”等问题，违反了中国证监会《金证研》等相关规定，被证监会采取出具警示函的行政监管措施。
根据中国证监会2018年第70号《行政处罚决定书》，2018年7月31日，经大华所审计的佳电公司2013-2015年度财务报表存在虚假记载，因“对佳电公司经营成本结转数据的真实性和准确性未执行审计程序”等问题，中国证监会未进行尽职调查，没收业务收入150万元，罚款450万元。
不仅审计机构因执业问题被证监局处罚，比特制药聘请的资产评估机构也因未勤勉尽责被“开出”巨额罚款。
根据招股说明书，此次上市的比特药业资产评估机构为北京中奇华资产评估有限公司(以下简称“中奇华”)。
根据中证监发[2019]36号文《行政处罚决定书》，2019年5月22日，中国企业华银收购上海香榭丽舍传媒有限公司，更名为广东广州日报传媒有限公司(以下简称“香榭丽舍”)。当评估机构“对香榭丽舍应收账款认证程序的实施没有有效的控制”和“香榭丽舍的历史财务数据作为评估的依据，
根据中国证券监督管理委员会北京监管局[2018]7号文的行政处罚决定，2018年7月19日，中启华是广州桓伊网络科技有限公司和华友天然气有限公司的股东，价值工程评估机构因在资产评估中未履行尽职调查，违反相关执业准则和《上市公司信息披露管理办法》，被责令改正，没收业务收入220万元，罚款220万元
审计机构收到高达450万元的“罚款”，能勤快尽责吗？还不知道。而这一次，随着“问题”供应商走向市场，未来会发生什么？